上市公司并购的实务要点

活动背景：

自1993年第一笔并购出现，A股市场的并购重组活动从无到有，逐渐繁荣。随着《公司法》、《证券法》《上市公司收购管理办法》《上市公司重大资产重组管理办法》等法律法规的逐步完善，我国上市公司收购市场逐渐成熟和活跃。根据国际会计师事务所普华永道发布的《2020年中国企业并购市场回顾与2021年前瞻》记录，2020年中国的并购活动交易金额增长了30%，达到7338亿美元。新型市场主体的崛起、产业结构调整以及我国资本市场的国际化，都推动了上市公司收购市场的迅速发展。从我国证券市场来看，上市公司并购重组发生最多的两类为：一是涉及上市公司股权变动，如收购、回购；另一类是涉及上市公司体内资产变动，如重大资产重组。上市公司收购作为一项重要的业务活动，不仅是企业跨越和发展的重要手段，而且对于优化市场资源配置、增强公司竞争力和提高上市公司整体价值具有重大意义。

根据LCOUNCIL的调研，上市公司并购重组的要点有哪些？上市公司业绩预估与实际情况偏差过大如何处理？等等都是企业法务关注的热点问题。

鉴于上述背景，本期LCOUNCIL特别邀请环球律师事务所合伙人刘成伟律师，结合案例分享上市公司的收购方式和实际操作要点，为企业法务同行提供帮助及指引。

分享嘉宾：

刘成伟　

环球律师事务所 合伙人

刘成伟主要业务领域包括并购重组、私募投融资及资本市场。刘成伟尤其擅长上市公司并购重组、跨境并购、国资交易及红筹重组项目。刘成伟亲自主理的微信公众号ListCo在并购重组及资本市场领域拥有广泛的订阅读者；其新作《上市公司收购解决之道》也由法律出版社新近出版上市热销中。此外，刘成伟还积极参与资本市场领域的各项立法研讨，踊跃献言献策，并曾多次受邀为交易所、金融局等监管部门举办的各类培训班授课，其专业的法律实务讲解广受学员好评。

活动议程：

15:00 会议开始

15:00 - 16:00 分享内容

16:00 - 16:30   Q&A环节

16:30 会议结束